Подорожание автокредитов: это еще не конец

Половина автомобилей, приобретенных в Украине в прошлом году, куплены в кредит

Только-только украинцы поняли, что самое выгодное вложение в условиях галопирующей инфляции – это покупка дорогостоящих товаров в кредит, как им тут же «подрезали крылья». Бум на розничные кредиты фактически захлебнулся из-за ужесточения банками условий выдачи ссуд. Так, например, средние эффективные процентные ставки по автокредитам сроком на пять лет за последний месяц повысились на 1,5%, а с начала года повышение составило 2-6%.

Напомним, что с начала года кредиты в среднем по рынку кредиты подорожали на 1,25-4,25% годовых. По мнению экспертов, рост процентных ставок связан с увеличением стоимости ресурсов на рынке, в том числе международном. Дальнейшее поведение ставок по кредитам в значительной степени зависит от мер правительства и НБУ, направленных на борьбу с инфляцией.

Первыми сдались автокредиты

На сегодняшний день экономическая ситуация в стране характеризуется значительным уровнем инфляции, что негативно сказывается на стоимости ресурсной базы банковской системы. «В связи с этим ряд банков для привлечения денежных ресурсов был вынужден поднять процентные ставки по депозитам выше уровня прогнозируемой инфляции, что, в свою очередь, повлекло повышение процентных ставок и по кредитам, в том числе, и по программам автокредитования», - сообщает «Простобанк Консалтинг». По мнению экспертов, сложившаяся на рынке автокредитов ситуация обусловлена кризисом ликвидности на мировых финансовых рынках. И банки на новые условия реагируют по-разному. «Некоторые банки приостановили выдачу гривневых кредитов, а другие перестали предоставлять кредиты на покупку автомобиля в иностранной валюте и повысили ставку по гривневым займам с 13,5 до 25% годовых», - говорит начальник управления организации и мониторинга региональной сети «Дельта Банка» Игорь Соболев-Терещенко.

Напомним, что по оценкам специалистов, половина автомобилей, приобретенных в Украине в прошлом году, куплены в кредит. Таким образом, повышение процентных ставок по автокредитам сильно усложнит жизнь половине потенциальных покупателей.

Не за горами подорожание ипотеки

По мнению генерального директора КУА «Инэко-Инвест» Олега Морквы, «на рост ставок по потребительскому кредитованию в национальной валюте оказывают влияние как жесткие монетарные действия Нацбанка, так и высокий уровень инфляции в стране. Национальный банк, чтобы понизить инфляционные процессы в Украине, ужесточил свою регуляторную деятельность по отношению к банкам, в частности повысил требования по качеству банковских активов для обязательного резервирования, а также структуре и надежности кредитных портфелей». Кроме того, по словам эксперта, в последние время на межбанке присутствует острый дефицит гривни, а курс американской валюты снизился до 4,50-4,60 грн. за один доллар при официальном курсе НБУ в 5,05. «Валютные ставки повышаются из-за возрастающих валютно-курсовых рисков, связанных с нестабильной ситуацией на международных финансовых рынках и высокой инфляцией у нас в стране, что при сохранении либо ухудшении финансово-экономической ситуации в Украине может привести к повышению количества проблемных кредитов среди населения и потенциальным потерям для банков», - отметил Морква интернет-газете «СЕЙЧАС».

Эксперт говорит о том, что в нынешних нестабильных финансово-экономических условиях у нас в стране рост стоимости кредитов будет происходить не только по автокредитам, но и по другим сегментам кредитования, в том числе по ипотеке. «Кредитные ставки находятся в прямой зависимости от депозитов: чем ниже депозит, тем ниже процент по кредиту. Поэтому ставки по кредитам не понизятся до тех пор, пока не будет принято решение о снижении депозитов. В России к этому пришли несколько лет назад, и сегодня там депозиты в валюте и в рублях примерно одинаковы. У нас же депозиты в гривне минимум в полтора раза выше депозитов в иностранной валюте», - делится размышлениями эксперт.

То ли еще будет

Украине еще очень далеко до Европы с ее развитой инфраструктурой и «невиданной» инфляцией в 3%. У нас же для того, чтобы развиваться, постоянно нужно вкладывать деньги – в ЖКХ, агропромышленный сектор, дороги, энергетику, модернизацию отраслей промышленности. А денег нет, поскольку банки фактически находятся на «голодном пайке» в связи с жесткими действиями, направленными на понижение инфляции. И стараются всеми силами не допустить «излишнего кредитования».

В последнее время руководство Национального банка Украины все настойчивее публично заявляет о предстоящем укреплении гривни по отношению к американскому доллару. При этом на украинском межбанке при уже традиционной пассивности Нацбанка доллар понизился до уровня 4,65-4,8 грн., а на наличном рынке американскую валюту покупают по 4,5-4,7 грн. за один доллар. По словам Морквы, для понижения инфляционного давления в стране, на снижении официального курса доллара настаивают как в правительстве Украины, так и международные финансовые организации, при этом возможное официальное понижение курса доллара НБУ может пройти в достаточно широком коридоре от 4,95 грн. до 4,50 грн.

Эксперты считают, что либерализация курса, с одной стороны, приведет к определенному позитиву в плане привлечения импорта, но с другой - бумерангом ударит по украинским товаропроизводителям, по населению, по темпам ВВП. То есть позиция импортеров усилится, в то время как позиция отечественных производителей ослабится, и после краткосрочного эффекта данные меры приведут к значительному снижению деловой активности.

«Скорее всего, Национальный банк, несмотря на высокие риски, связанные с нестабильностью общемировой финансовой системы, возможными потерями в экспортно-импортных операциях украинских товаропроизводителей, росту недовольства среди населения и в среде экспортно-ориентированных отраслей, и потенциальных угрозах получить к концу года снижение темпов развития национального ВВП, примет решение пойти на либерализацию валютного курсообразования», - прогнозирует эксперт, напоминая, что в апреле 2005-го украинский центробанк уже проводил шоковую валютно-денежную терапию, понизив курс доллара к гривне в течение нескольких дней сразу более чем на 20 копеек. Однако тогда ситуация была несколько другая: международный финансовый рынок не переживал кризисные процессы, а экономики большинства развитых и развивающихся государств развивались «по восходящей». По мнению Олега Морквы, в сегодняшних нестабильных финансово-экономических условиях, как в Украине, так и в мире, и слабо прогнозируемых последствиях от принятия радикальных мер, имеет смысл вести более осторожную монетарную политику и проводить снижение официального курса постепенно, не создавая при этом искусственного дефицита гривны на межбанке и не провоцируя ненужную панику среди населения.